“科創板第一股”今日網上申購 發行價24.26元/股

　　“科創板第一股”今日網上申購
華興源創網上路演被提百問 確定發行價格為24.26元/股

昨天上午，“科創板第一股”華興源創及保薦機構華泰證券進行了網上路演。

　　路演開始前，華興源創董事長、總經理陳文源和華泰聯合證券投資銀行業務線綜合五部聯席主管、保薦代表人吳學孔先后發言。之后，投資者開始進行線上提問，問題包括公司主營業務和財務數據、公司結構、行業發展、經營業務計劃等方面。

　　路演

　　被提問題超百個

　　投資者線上提問環節頗為踴躍，3個小時不到，提出問題超過100個。

　　有投資者提問：“上科創板是政府引導的還是公司自身的需求？”陳文源回答：“科創板推出前，公司原本是完全按主板要求進行申報的。在科創板推出后，公司結合自身條件以及科創板的市場定位，認為科創板上市更加符合公司的價值訴求。因此，公司科創板上市完全是出自自身的發展需要。”

　　針對剛剛結束的網下詢價過程，有投資者提問：“網下參與詢價機構的報價區間為10.65 元/股~31.76 元/股，報價區間這么寬的原因是什么？”吳學孔答：“網下詢價報價是各機構基于自身的判斷做出的投資決策，是一種市場行為，形成一定幅度的報價區間，承銷商按照相關政策規定對明顯偏高及偏低報價進行了剔除。”

　　日程

　　明日進行搖號抽簽

　　6月25日晚間，華興源創發布公告，披露本次發行價格為24.26元/股，且不再進行累計投標。

　　公告同時披露了四種計算方法下該價格對應的市盈率，在35.99倍到41.08倍之間。

　　根據華興源創發行安排，投資者可以在今日進行網上申購；6月28日將刊登《網上中簽率公告》，并進行網上申購搖號抽簽；7月1日中簽繳款。

　　想要參與打新，首先必須開通科創板投資權限，而且證券賬戶在6月25日前20個交易日(包含6月25日)持有上海市場非限售A股股份和非限售存托憑證的日均總市值達到1萬元以上。

　　值得一提的是，根據規定，網上投資者連續12個月內累計出現3次中簽但未足額繳款的情形時，6個月內不得參與新股、存托憑證、可轉換公司債券、可交換公司債券申購。

　　報價

　　上下限每股相差20元

　　據了解，此次網下發行，共收到214家網下投資者管理的1752個配售對象的初步詢價報價信息，對應申報數量為102.67億股，報價區間為10.65元/股~31.76元/股。

　　有超過10只產品因報價過高被剔除的基金公司還包括銀河基金、泓德基金等，而因低價未能入圍的也有不少，比如易方達、廣發、寶盈、建信等基金公司旗下的多只產品。

　　在所有公募基金報價中，最可惜的可能就是差之毫厘的報價，比如廣發基金旗下多只產品均報價24.24元/股，距離24.26元/股的發行價格只一步之遙，而銀河基金旗下的多只產品則是報價26.82元/股，同樣也是非常接近有效報價區間。

　　值得關注的是，興業基金旗下的興業多策略靈活配置混合和興業國企改革靈活配置混合，擬申購價格竟只有10.65元/股，這與發行價的差距可以說是非常懸殊了。

　　計劃

　　募集資金投資3個項目

　　據華興源創在網上路演中介紹，公司主營業務為從事平板顯示及集成電路的檢測設備研發、生產和銷售，主要產品應用于LCD與OLED平板顯示、集成電路、汽車電子等行業。目前公司有超過40%的員工為研發人員，2018年度經審計研發費用占營業收入的13.78%。

　　2017年初公司成立集成電路事業部以來，對測試機和分選機以及測試機配套周邊產品的研發投入了大量研發人員和資金，目前集成電路領域相關檢測業務已成為公司業務結構的重要組成部分，自主研發的超大規模SoC測試機目前已交付部分標桿客戶驗證，預計未來對集成電路領域客戶的銷售將大幅增加，為公司貢獻新的利潤增長點。

　　受下游消費類電子產品制造業的銷售計劃和固定資產投入計劃影響，公司的經營業績呈現出一定的季節性，每年二、三季度產品銷售收入較高。

　　本次募集資金投資項目主要為三項，一是平板顯示生產基地建設項目；二是半導體事業部建設項目；三是補充流動資金。

　　公式

　　昨日兩公司通過首發申請

　　科創板上市委第10次審議會議結果昨天出爐，瀚川智能、鉑力特首發申請均獲通過。

　　上交所網站信息顯示，科創板擬上市公司上海微創心脈醫療科技股份有限公司、中微半導體設備(上海)股份有限公司、杭州安恒信息技術股份有限公司已提交注冊。

　　文/本報記者 劉慎良 統籌/余美英