犯下“五宗罪” 瑞銀領(lǐng)4億港元天價罰單

　　“證監(jiān)會期望所有中介人在管理客戶的買賣時秉持嚴(yán)格的誠信標(biāo)準(zhǔn)。UBS多年來有系統(tǒng)地向非常大量的客戶多收款項，其操守遠(yuǎn)遜于這些要求。”

　　11月11日，香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會（下稱“香港證監(jiān)會”）因瑞銀（UBS.US）在長達(dá)十年的期間內(nèi)向客戶多收款項及犯有嚴(yán)重的相關(guān)系統(tǒng)性內(nèi)部監(jiān)控缺失，對其作出譴責(zé)并罰款4億港元。

　　針對該消息，瑞銀方面回復(fù)《國際金融報》記者表示，瑞銀在全面調(diào)查并確認(rèn)此事后，已自行向(香港)相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)匯報。據(jù)透露，此次匯報還包括了一項將全額償還受影響的財富管理客戶的計劃。

　　瑞銀強(qiáng)調(diào)，“匯報的相關(guān)行為主要牽涉某部分債務(wù)證券和結(jié)構(gòu)性票據(jù)交易，而涉事交易只占本行訂單處理系統(tǒng)的很少部分。涉事之個別人士的行為是不可接受的，亦違背本公司的行為及原則。”

　　犯“五宗罪”

　　香港證監(jiān)會的調(diào)查發(fā)現(xiàn)：

　　第一，UBS財富管理部的客戶顧問(下稱“客戶顧問”)及客戶顧問助理(下稱“助理”)于2008年至2015年間在進(jìn)行債券及結(jié)構(gòu)性票據(jù)買賣時向客戶多收款項，方法是于執(zhí)行買賣后在客戶不知情的情況下增加所收取的利潤幅度。

　　第二，UBS亦在2008年至2017年間向客戶收取高于其標(biāo)準(zhǔn)披露水平或比率的費用。

　　具體而言，客戶顧問和助理會在客戶要求買入或賣出產(chǎn)品后，于UBS的客戶買賣指令處理系統(tǒng)輸入客戶的買賣中的限價盤價格。若市場所做到的實際成交價優(yōu)于限價盤的價格，客戶顧問和助理便會于執(zhí)行買賣后，在未與客戶達(dá)成協(xié)議或向客戶作出披露的情況下增加利潤幅度，藉以為UBS保留該有利的價格差異。他們有時更會向客戶誤報成交價或利潤幅度。在一些情況中，他們亦會篡改發(fā)放予獲客戶授權(quán)進(jìn)行買賣的金融中介機(jī)構(gòu)的戶口結(jié)單，方法是誤報利潤幅度的金額，藉以隱瞞多收費用的情況。

　　香港證監(jiān)會認(rèn)為，這些不當(dāng)手法涉及一系列持續(xù)了一段長時間的嚴(yán)重系統(tǒng)性缺失，包括UBS沒有充足的政策、程序及系統(tǒng)監(jiān)控，缺乏職員培訓(xùn)及監(jiān)督，以及第一及第二防線的功能失效。

　　香港證監(jiān)會的調(diào)查進(jìn)一步發(fā)現(xiàn)：

　　其一，UBS在進(jìn)行第二市場債券及結(jié)構(gòu)性票據(jù)買賣時，沒有了解及適當(dāng)?shù)嘏�露其是以何種身份代客戶行事。

　　其二，UBS在被發(fā)現(xiàn)犯有失當(dāng)行為后兩年才向證監(jiān)會匯報其多收利潤幅度的做法。這并非個別事件，而只是UBS沒有及時或根本沒有向證監(jiān)會匯報有關(guān)失當(dāng)行為的多宗逾時申報事件之一。

　　其三，UBS在發(fā)現(xiàn)多收利潤幅度的做法后提升系統(tǒng)，其于2017年10月推出一個新的接收指令平臺——“單一財富管理平臺”(One Wealth Management Platform(1WMP))。然而，UBS不但沒有設(shè)立一個能確保其遵守有關(guān)監(jiān)管規(guī)定的系統(tǒng)，反而向證監(jiān)會或香港金融管理局匯報了15宗關(guān)于1WMP出現(xiàn)缺失的事故，當(dāng)中涵蓋各種問題，包括進(jìn)一步多收了利潤幅度。

　　“這些問題令人質(zhì)疑UBS是否有能力制定有效的補(bǔ)救措施及妥善的內(nèi)部監(jiān)控措施，以處理多收利潤幅度的做法及避免過往的缺失再度出現(xiàn)。”香港證監(jiān)會稱。

　　屢屢被罰

　　因瑞銀在長達(dá)十年的期間內(nèi)向客戶多收款項及犯有嚴(yán)重的相關(guān)系統(tǒng)性內(nèi)部監(jiān)控缺失，香港證監(jiān)會對其作出譴責(zé)并罰款4億港元。

　　香港證監(jiān)會指出，在決定上述紀(jì)律處分時，已考慮到所有相關(guān)情況，包括：UBS多收利潤幅度的做法涉及不誠實的元素；多收利潤幅度的做法所持續(xù)的時間，即大約十年；多收利潤幅度的做法有至少七年沒被偵察；內(nèi)部監(jiān)控缺失屬嚴(yán)重的系統(tǒng)性缺失；對超過20名曾犯不當(dāng)行為的職員采取了紀(jì)律行動；委任獨立檢討機(jī)構(gòu)，以識別多收利潤幅度的做法的根本成因，及評估其多收利潤幅度的做法的嚴(yán)重程度，驗證因1WMP而導(dǎo)致的相關(guān)多收款項和賠償事宜，及檢視UBS的補(bǔ)救措施是否充足和有效；同意全數(shù)賠償受影響的客戶。

　　據(jù)悉，目前，UBS已承諾將多收的金額連同利息全數(shù)退回受影響的客戶，以對他們作出賠償。退回的款項總額大約是2億港元，并涉及于2008年至2017年期間以在買賣后增加利潤幅度及收取高于標(biāo)準(zhǔn)披露水平或比率的費用而多收的款項。多收款項的做法涉及約28700宗交易，大約5000個在香港管理的客戶賬戶受影響。

　　香港證監(jiān)會認(rèn)為，UBS沒有披露利益沖突并在欠缺透明度的交易中向客戶多收款項，不但沒有遵守以維護(hù)客戶最佳利益的態(tài)度行事的基本和總體責(zé)任，亦濫用了不虞有詐的客戶對它的信任。

　　香港證監(jiān)會行政總裁歐達(dá)禮（Mr Ashley Alder）稱：“證監(jiān)會期望所有中介人在管理客戶的買賣時秉持嚴(yán)格的誠信標(biāo)準(zhǔn)。UBS多年來有系統(tǒng)地向非常大量的客戶多收款項，其操守遠(yuǎn)遜于這些要求。雖然每次多收的款項只占每宗買賣的一小部分，但UBS的失當(dāng)行為涉及欺詐及廣泛地濫用客戶對其的信任，以致它得以在有關(guān)過程中賺取其不應(yīng)得到的龐大額外收入。”

　　事實上，這并非瑞銀今年首次被罰。2019年3月，瑞銀因保薦人缺失被罰款3.75億港元，暫時吊銷就機(jī)構(gòu)融資提供意見的牌照，為期1年，令其不得為任何證券在港交所的上市申請擔(dān)任保薦人。同時,瑞銀亞洲投資銀行部董事總經(jīng)理岑天所持牌照也被暫時吊銷兩年。

　　此外，2月份，瑞銀在歐洲更是吃下巨額罰單，因幫助法國富裕客戶逃稅，瑞銀被罰合計45億歐元。